Как рассчитать прибыль от опциона? - коротко
Рассчитать прибыль от опциона можно, зная текущую рыночную цену базового актива, цену исполнения опциона и тип опциона (колл или пут). Для колл-опциона прибыль рассчитывается как разница между текущей рыночной ценой актива и ценой исполнения, минус премия, уплаченная за опцион. Для пут-опциона прибыль рассчитывается как разница между ценой исполнения и текущей рыночной ценой актива, минус премия, уплаченная за опцион.
Пример расчета прибыли от колл-опциона: если текущая рыночная цена актива составляет 100 рублей, цена исполнения 90 рублей, а премия за опцион 5 рублей, то прибыль будет равна 100 - 90 - 5 = 5 рублей.
Как рассчитать прибыль от опциона? - развернуто
Расчет прибыли от опциона требует понимания основных параметров и механизмов, которые влияют на стоимость опциона. Опцион — это финансовый инструмент, который дает право, но не обязывает, купить или продать базовый актив по заранее установленной цене в определенный срок. Основные типы опционов — это опционы колл (call) и опционы пут (put).
Для расчета прибыли от опциона необходимо учитывать несколько ключевых параметров:
- Цена исполнения (strike price) — это цена, по которой можно купить или продать базовый актив.
- Текущая цена базового актива (spot price) — это рыночная цена актива на момент расчета.
- Премия (premium) — это цена, которую покупатель опциона платит продавцу за право на исполнение опциона.
- Тип опциона (колл или пут).
- Срок до истечения опциона (time to expiration).
Для опциона колл прибыль рассчитывается следующим образом:
- Если цена базового актива на момент исполнения выше цены исполнения, то прибыль равна разнице между текущей ценой актива и ценой исполнения, минус премия, уплаченная за опцион.
- Если цена базового актива на момент исполнения ниже или равна цене исполнения, то опцион не исполняется, и прибыль равна нулю, минус премия, уплаченная за опцион.
Для опциона пут прибыль рассчитывается следующим образом:
- Если цена базового актива на момент исполнения ниже цены исполнения, то прибыль равна разнице между ценой исполнения и текущей ценой актива, минус премия, уплаченная за опцион.
- Если цена базового актива на момент исполнения выше или равна цене исполнения, то опцион не исполняется, и прибыль равна нулю, минус премия, уплаченная за опцион.
Пример расчета прибыли от опциона колл:
- Цена исполнения: 100 рублей.
- Текущая цена актива: 110 рублей.
- Премия: 5 рублей.
- Прибыль: (110 - 100) - 5 = 5 рублей.
Пример расчета прибыли от опциона пут:
- Цена исполнения: 100 рублей.
- Текущая цена актива: 90 рублей.
- Премия: 5 рублей.
- Прибыль: (100 - 90) - 5 = 5 рублей.
Таким образом, для точного расчета прибыли от опциона необходимо учитывать все вышеуказанные параметры и правильно применить формулы, соответствующие типу опциона.